外幣按揭與匯價風險

近期市場熱門話題離不開歐美債務危機，風波之下，各國貨幣匯價成為焦點。筆者近日處理一宗轉按申請，亦與外幣有關，情況特別，值得分享。

個案主人翁為外籍人士，於07年購入一個香港物業，作價330萬元；由於他沒有港元收入，便向一家外資銀行申請按揭；當時芸芸外幣中，日元偏弱，匯價為6.5算(6.5港元兌100日元)，而且按揭利率長年偏低，只為2.25厘；較香港當時的港元按揭利率約5厘為低，估算當時申造約4000萬日元按揭(當時約值港幣260萬元)。

數年下來，業主仍欠銀行3,300萬日元未償還按揭；由於日元升值，以港元計算，此筆款項相當於330萬港元。即業主以「低息」供了幾年的按揭，欠債卻越來越多，故積極爭取轉按。事件說明外幣按揭隱藏的匯價風險。

此類外幣按揭算是市場上的非主流產品，主要都是當時匯價偏弱而且長期低息的日元。但提供此類產品的銀行不多，而且一般要求客戶有外幣收入，在香港並不算太盛行。但讀者如有機會借入外幣按揭，宜多加考慮上述的匯價風險。

原文刊於 晴報 2011年11月14日